Безумное приключение Уолл-стрит с Биткоином: кто наживается по-крупному? 💰🚀

Что нужно знать:

В повороте событий, который удивил бы даже самого опытного игрока, институты Уолл-стрит решили попробовать свои силы в непростых водах биткоина, благодаря спотовым ETF и американским акциям, связанным с криптовалютами, о чем сообщила регуляторная организация.
Brevan Howard, этот хедж-фонд, известный своей склонностью к макро-трейдингу, почти удвоил свою долю в трасте iShares Bitcoin от BlackRock, доведя ее до ошеломляющих 2,3 миллиарда долларов. Между тем, Goldman Sachs, Wells Fargo и Cantor Fitzgerald также присоединяются к этому процессу, увеличивая свои вложения в ETF и акции криптокомпаний с энтузиазмом, как дети в магазине сладостей.
Суверенный фонд благосостояния Норвегии, в шаге, который можно охарактеризовать как «а почему бы и нет?», увеличил своё косвенное воздействие на биткойн на целых 192% по сравнению с прошлым годом, инвестируя в такие компании, как MicroStrategy и Coinbase. Но не стоит слишком радоваться; это всё ещё лишь крошечная доля в его портфеле стоимостью 2 триллиона долларов.

Когда начался второй квартал, Уолл-стрит решила сблизиться с биткоином, добавив позиции не только в биржевые фонды (ETF) на спотовый биткоин, но и в американские акции, которые практически привязаны к цене криптовалюты, согласно последним документам. Кто бы мог подумать, что финансы могут быть такими захватывающими?

В то время как другие играют в шашки, мы играем в шахматы. Наш подход — продуманная стратегия, рассчитанная на много ходов вперед, основанная на стоимости бизнеса.

Думать на ход вперед

Brevan Howard, хедж-фонд, который всегда ищет что-то новое, почти удвоил свою позицию в трасте BlackRock iShares Bitcoin (IBIT) во втором квартале. К концу июня у них было 37,9 миллиона акций, по сравнению с 21,5 миллионами в марте. Вот это скачок роста!

С долей, оцениваемой более чем в 2,6 миллиарда долларов по цене закрытия IBIT на 28 июня, Brevan Howard стала одним из крупнейших институциональных держателей IBIT, наряду с Goldman Sachs, которая увеличила свою позицию до 3,3 миллиарда долларов в IBIT и трасте Wise Origin Bitcoin Trust (FBTC) от Fidelity. И не стоит забывать о 489 миллионах долларов, вложенных Goldman Sachs в траст iShares Ethereum (ETHA). Они буквально купаются в криптоденьгах!

Теперь владение этими ETF компанией Goldman – это не совсем прямая ставка на цену биткоина; скорее это изысканный способ сказать, что они управляют деньгами своих клиентов. Но, эй, кому это интересно?

Brevan Howard, известная своим мастерством в макро-трейдинге, давно участвует в мире криптовалют, управляя специализированным подразделением цифровых активов под названием BH Digital. Этот блок управляет активами на миллиарды долларов и инвестирует в блокчейн-инфраструктуру, децентрализованные финансы и все те модные словечки, которые приводят финансистов в восторг.

Гарвард, Уэллс Фарго и другие

Среди других крупных игроков в игре IBIT – Гарвардский университет, который сообщил о доле в $1.9 миллиарда в ETF, и инвестиционная компания Mubadala из Абу-Даби, которая по-прежнему удерживает $681 миллион, словно это драгоценная вещь.

В сфере американских банков Wells Fargo почти учетверила свои вложения в IBIT до 160 миллионов долларов, по сравнению с незначительными 26 миллионами долларов в прошлом квартале, при этом все еще удерживая долю в 200 000 долларов в Grayscale Bitcoin Fund (GBTC). Вот это преображение!

Компания Cantor Fitzgerald также присоединилась к общему тренду, увеличив свои активы более чем до 250 миллионов долларов, одновременно наращивая доли в акциях, связанных с криптовалютами, таких как Strategy (MSTR), Coinbase (COIN) и Robinhood (HOOD). Это настоящий пир для любителей криптовалют, и все приглашены!

Торговая фирма Jane Street раскрыла долю в размере 1,46 миллиарда долларов в IBIT, что делает ее крупнейшей отдельной позицией в ее портфеле после Tesla (TSLA) в размере 1,41 миллиарда долларов. Они даже увеличили свою долю в MSTR, одновременно сокращая свои активы FBTC. Это похоже на финансовую игру в музыкальные стулья!

Спотовые биржевые фонды, ориентированные на биткойн, такие как IBIT, которые эффектно дебютировали в январе, позволяют инвесторам ощутить динамику цены биткойна, не владея при этом самой криптовалютой. Это как съесть пирог и сохранить его, но с использованием традиционных брокерских счетов и услуг хранения.

Норвегия покупает больше

Для некоторых зарубежных организаций путь к владению биткоином проложен через американские компании, которые держат значительные объемы BTC на своих балансах. Это как охота за сокровищами, но с акциями!

Суверенный фонд благосостояния Норвегии, вместе с несколькими другими европейскими государственными инвесторами, предпочитает приобретать доли в компаниях, связанных с криптовалютами, вместо того, чтобы напрямую владеть самими криптовалютами. Умный ход или просто осторожность?

Управление инвестициями Национального банка Норвегии (NBIM), инвестиционное подразделение центрального банка Норвегии, теперь косвенно владеет 7 161 BTC, согласно новому отчету K33 Research. Это увеличение на 192% по сравнению с 2 446 BTC годом ранее и на 87% по сравнению с 3 821 BTC, которыми оно владело в конце 2024 года. Кто бы мог подумать, что Норвегия так увлечена биткоином?

Основная часть его активов – 3005 BTC – приходится на акции Strategy. Остальное распределено между компаниями, такими как Marathon Digital, Coinbase, Block и Metaplanet. K33 даже включил GME (GameStop) и несколько небольших активов в этот набор. Это похоже на финансольный обед, где каждый приносит что-то своё!

Тем не менее, не стоит слишком увлекаться. Эта доля по-прежнему ничтожно мала по сравнению с общим объемом активов. Норвежский фонд владеет акциями тысяч компаний по всему миру, и стоимость его инвестиций, связанных с биткоином, представляет собой лишь малую часть от его общего портфеля. При текущей рыночной цене в 117 502 доллара за BTC, 7 161 BTC фонда стоят около 841 миллиона долларов — менее 0,05% от портфеля в 2 триллиона долларов. Это как найти пенни в диване, полном наличных!

Резкий рост за последний год может свидетельствовать о растущем комфорте институциональных инвесторов с этим классом активов, но давайте не будем обманывать себя – это пока не представляет собой серьезного стратегического сдвига. Но, эй, в диком мире финансов возможно все!

Смотрите также

2025-08-17 23:32